您好,欢迎来到绝参网!

高爆牛股集中营!计算机板块短期景气领域曝光!这只滞涨股居然隐藏军工属性

作者:juecan 时间:2019年01月09日 分类:脱水研报

开年第一篇文章中提到军工的反弹逻辑,即便没有消息刺激,板块也会有一波行情。与之相似的还有计算机板块。

云计算、人工智能、金融IT……这些都是沾风即燃的细分概念,今天精选计算机行业的研报,其中之一梳理了短期高景气领域。同时板块内一家上市公司不仅股价位置低,还有隐藏的军工属性。

反弹机遇

周末的降准对行业也存在明显影响,华创证券认为:

降准存在积极影响,把握板块反弹机会。

积极因素来自两方面:一是流动性改善带来估值修复;二是是降准将继续加大对小微企业、民营企业支持力度,缓解部分企业因资金压力而影响 IT 投资节奏。

2015 年-2018 年,央行共进行 8次降准,华创证券发现降准后一个月内,计算机板块绝对收益和相对收益均较为显著。

作为成长性行业,对市场流动性肯定很敏感。

比如中泰证券发现A 股计算机公司上市以来的收入和业绩增速连续保持 15%以上增速的公司很少(或者几乎没有)。但考虑复合增速却很有多附和条件的公司。

中泰证券总结的原因是行业下游需求受到多个周期性因素的叠加影响,尤其是科技创新周期、政策周期甚至宏观周期。

即便创新达不到预期,全面降准后,机构看好计算机行业思路还是很清晰得。

高景气领域

民生证券认为降准有利于缓解市场整体情绪,但商誉、减持等问题影响行业中短期表现。所以应当选择政策推动力强,能够代表国家 IT 产业发展方向的高景气度细分领域。

这些高景气细分领域包括云计算、医疗信息化、人工智能等。

民生证券的12月组合收益跑赢计算机行业4.66百分点,综合高景气细分领域,1月组合包括如下个5只股:启明星辰、浪潮信息、创业软件、太极股份、科大讯飞。

华创证券重视基本面良好的显著低估值标的,继续推荐“三个小白马”:辰安科技、泛微网络、恒华科技。

中泰证券则选择了一个独特视角,在产业“小趋势”中推荐拥有高用户体验产品(产品化能力强)和高粘性客户的标的。关注东方财富、航天信息、上海钢联、同花顺、汉得信息。

普惠金融

对于降准,财通证券则从普惠金融的角度考虑:

在全面降准之前,1月2日央行宣布自,2019 年将普惠金融定向降准小型和微型企业贷款考核标准由“单户授信小于 500 万元”调整到“1000 万元”。

相对于其他研报中杂七杂八的个股,财通证券首先单列一段建议关注这家公司:

随着普惠金融政策力度加强,建议关注在税控市场深耕二十年,金融业务及会员业务快速发展的航天信息(600271)。

航天信息是由中国航天科工集团有限公司控股、以信息安全为核心技术的 IT 行业高新技术国有上市公司。

广证恒生整理了公司的发展历程:

目前来看公司专注于税务领域,是公认的税控龙头。除了控股股东是军工集团外,在广证恒生的研报中还可以发现:

股权一直没有从军工集团下划转可能还是有一定需要的!

从国庆节后的股价走势看:

即便4日涨停,公司股价还是处于一个中期底部的位置!

开年第一篇文章中提到军工的反弹逻辑,即便没有消息刺激,板块也会有一波行情。与之相似的还有计算机板块。

云计算、人工智能、金融IT……这些都是沾风即燃的细分概念,今天精选计算机行业的研报,其中之一梳理了短期高景气领域。同时板块内一家上市公司不仅股价位置低,还有隐藏的军工属性。

反弹机遇

周末的降准对行业也存在明显影响,华创证券认为:

降准存在积极影响,把握板块反弹机会。

积极因素来自两方面:一是流动性改善带来估值修复;二是是降准将继续加大对小微企业、民营企业支持力度,缓解部分企业因资金压力而影响 IT 投资节奏。

2015 年-2018 年,央行共进行 8次降准,华创证券发现降准后一个月内,计算机板块绝对收益和相对收益均较为显著。

作为成长性行业,对市场流动性肯定很敏感。

比如中泰证券发现A 股计算机公司上市以来的收入和业绩增速连续保持 15%以上增速的公司很少(或者几乎没有)。但考虑复合增速却很有多附和条件的公司。

中泰证券总结的原因是行业下游需求受到多个周期性因素的叠加影响,尤其是科技创新周期、政策周期甚至宏观周期。

即便创新达不到预期,全面降准后,机构看好计算机行业思路还是很清晰得。

高景气领域

民生证券认为降准有利于缓解市场整体情绪,但商誉、减持等问题影响行业中短期表现。所以应当选择政策推动力强,能够代表国家 IT 产业发展方向的高景气度细分领域。

这些高景气细分领域包括云计算、医疗信息化、人工智能等。

民生证券的12月组合收益跑赢计算机行业4.66百分点,综合高景气细分领域,1月组合包括如下个5只股:启明星辰、浪潮信息、创业软件、太极股份、科大讯飞。

华创证券重视基本面良好的显著低估值标的,继续推荐“三个小白马”:辰安科技、泛微网络、恒华科技。

中泰证券则选择了一个独特视角,在产业“小趋势”中推荐拥有高用户体验产品(产品化能力强)和高粘性客户的标的。关注东方财富、航天信息、上海钢联、同花顺、汉得信息。

普惠金融

对于降准,财通证券则从普惠金融的角度考虑。

在全面降准之前,1月2日央行宣布自,2019 年将普惠金融定向降准小型和微型企业贷款考核标准由“单户授信小于 500 万元”调整到“1000 万元”。

相对于其他研报中杂七杂八的个股,财通证券首先单列一段建议关注这家公司:

随着普惠金融政策力度加强,建议关注在税控市场深耕二十年,金融业务及会员业务快速发展的航天信息(600271)。

航天信息是由中国航天科工集团有限公司控股、以信息安全为核心技术的 IT 行业高新技术国有上市公司。

目前来看公司专注于税务领域,是公认的税控龙头。除了控股股东是军工集团外,在广证恒生的研报中还可以发现:

股权一直没有从军工集团下划转可能还是有一定需要的!

从国庆节后的股价走势看:

即便4日涨停,公司股价还是处于一个中期底部的位置!

相关推荐